Neal Caffrey (Matt Bomer) ucieka z pilnie strzeżonego więzienia. Władze wzywają jedynego człowieka, który może go schwytać - agenta FBI Petera Burke'a (Tim DeKay). Burke, który wsadził Caffreya do więzienia trzy lata wcześniej, rusza tropem nieznajomej wizytorki - Kate. Okazuje się, że Neal ruszył w pogoń za piękną kobietą. Burke znajduje go w jej mieszkaniu, a Caffrey poddaje się bez walki. W trakcie aresztowania zauważa szczegół na garniturze agenta, związany ze sprawą, którą ten prowadzi. Dzięki drobnej uwadze złodzieja (w zamian za odwiedziny), udaje mu się wprowadzić śledztwo na nowe tory. Caffrey proponuje układ - wyjdzie z więzenia i zostanie wcielony do jednostki Burke'a jako konsultant. Władze FBI przystają na umowę, zabezpieczając złodzieja nadajnikiem GPS. Neal znajduje sobie bogatą utrzymankę i z właściwym sobie urokiem pomaga rozwiązać sprawę złodzieja. W serialu przewijają się wątki obyczajowe - małżeństwo agenta Burke'a jest dość wyraźnie zarysowanym drugim planem.
Podczas gdy Peter przebywa w więzieniu, w obliczu oskarżenia o morderstwo, a wszystkie dowody w kwestii przedwczesnej śmierci senatora Pratta wskazują na niego, Neal musi zawrzeć układ z diabłem, chcąc pomóc oczyścić go z zarzutów. Wszystkie chwyty są dozwolone, nawet jeśli oznacza to poważny dług wdzięczności.
Peter wyznacza Nealowi nowego opiekuna, z którym mają razem przeprowadzić śledztwo czarnego rynku internetowego, ale lojalność Neala poddana zostanie próbie, gdy odkryje, że ślady mogą prowadzić do Mozziego.
Neal i Peter podejmują się bezprecedensowej sprawy odzyskania eksponatu z Muzeum Historii Naturalnej – skradzionego szkieletu samicy Tyranozaura rexa oraz jej jaja.
Kiedy Neal (Matt Bomer) i Peter (Tim DeKay) wyruszają w pościg za zamachowcem, poprzeczka zostaje podniesiona jeszcze wyżej, gdy zdają sobie sprawę, że może być to ta sama osoba, która manipulowała Nealem.
Gdy sprawa szpiegostwa przemysłowego okazuje się mieć osobiste powiązania z Nealem, Peter wyciąga Dianę z urlopu macierzyńskiego do przeprowadzenia tajnej operacji, dotyczącej nieuczciwego maklera giełdowego.