Kenneth Thomson urodził się 7 stycznia 1899 roku w Pittsburghu w stanie Pensylwania w Stanach Zjednoczonych. Swoją drogę zawodową rozpoczął na scenie teatralnej, gdzie szybko zdobył uznanie jako aktor o wysokiej kulturze słowa i nienagannej dykcji. Występował na Broadwayu w prestiżowych produkcjach, m.in. u boku George’a M. Cohana, co ugruntowało jego pozycję jako solidnego aktora dramatycznego jeszcze przed wejściem do przemysłu filmowego.
Do kina trafił w epoce filmu niemego w latach 20., gdzie zasłynął jako elegancki amant i aktor o klasycznej prezencji. Dzięki doświadczeniu scenicznemu bez trudności przeszedł do kina dźwiękowego, kontynuując karierę w latach 30. Występował w produkcjach różnych gatunków, pojawiając się m.in. w „Broadway Melody of 1936” z 1935 roku, „In Old Chicago” z 1937 roku oraz „Woman of the Year” z 1942 roku, gdzie wystąpił u boku Katharine Hepburn i Spencera Tracy’ego.
Kluczowym momentem w jego życiu zawodowym był rok 1933, kiedy znalazł się w gronie sześciu aktorów, którzy spotkali się w domu Bertona Churchilla, aby powołać do życia Screen Actors Guild. Był jednym z najważniejszych organizatorów związku i przez lata pełnił funkcję sekretarza wykonawczego. Odpowiadał za kwestie organizacyjne oraz działania na rzecz poprawy warunków pracy aktorów w starciu z potężnym systemem studyjnym. Jego zaangażowanie w działalność związkową znacząco wpłynęło na ograniczenie jego kariery aktorskiej, którą w dużej mierze poświęcił na rzecz pracy dla środowiska filmowego.
W życiu prywatnym był związany z aktorką Alden Gay, z którą tworzył jedną z cenionych par w środowisku Hollywood. Oboje angażowali się w działalność społeczną i wspierali aktorów znajdujących się w trudnej sytuacji materialnej.
W kolejnych dekadach coraz bardziej ograniczał działalność aktorską, koncentrując się na pracy organizacyjnej i społecznej. W latach 50. i 60. był aktywnie związany z Motion Picture & Television Fund, instytucją zajmującą się pomocą dla emerytowanych pracowników przemysłu filmowego, gdzie odegrał istotną rolę w działalności administracyjnej i charytatywnej.
Kenneth Thomson zmarł 26 stycznia 1967 roku w Hollywood w Los Angeles w stanie Kalifornia na skutek rozedmy płuc.
Pozostaje postacią szczególną w historii Hollywood – nie tylko jako aktor, ale przede wszystkim jako jeden z pionierów walki o prawa pracowników przemysłu filmowego, którego działalność przyczyniła się do ukształtowania współczesnych standardów pracy w branży.